- ETFs de Bitcoin captam US$ 32,1 milhões após 4 sessões de saques somando US$ 500 mi
- Preço do BTC recuou brevemente a US$ 63,3 mil durante o pregão americano
- ETFs de Ether registram saída de US$ 18,65 milhões, mas lideram no mês
Os ETFs à vista de Bitcoin listados nos Estados Unidos interromperam uma sequência de quatro pregões de saques e voltaram ao terreno positivo na quarta-feira. Os fundos captaram US$ 32,1 milhões em fluxo líquido, segundo dados compilados pela SoSoValue.
O movimento surpreendeu pelo contexto de preço. Durante o horário de negociação em Nova York, o BTC chegou a recuar para a região dos US$ 63.300, pressionado por realização de lucros e cautela antes da decisão do Federal Reserve. Ainda assim, houve compradores institucionais dispostos a aproveitar a queda.
Antes desse respiro, os fundos haviam perdido mais de US$ 500 milhões em quatro sessões consecutivas. A conta semanal segue negativa em US$ 29,29 milhões, mas o mês fecha com saldo positivo de US$ 204,7 milhões. O acumulado desde a estreia, em janeiro de 2024, chegou a US$ 51,36 bilhões.
Ether vai na direção oposta e perde US$ 18,65 mi
Enquanto o Bitcoin respirava, os ETFs à vista de Ether caminharam para o lado contrário. Os fundos registraram saída líquida de US$ 18,65 milhões no mesmo pregão de quarta-feira, quebrando o ritmo forte que vinham exibindo em julho.
Mesmo com o tropeço diário, os produtos ligados a ETH mantêm a liderança no mês. A captação acumulada em julho está em US$ 342,9 milhões, valor que supera com folga os US$ 204,7 milhões atraídos pelos concorrentes de Bitcoin. É o quarto mês seguido em que Ether atrai mais capital novo do que o próprio BTC nos veículos regulados — um dado que reforça a leitura de que fundos estão diversificando exposição para além do ativo dominante. A cotação do Ether está em US$ 1.902, com recuo de 1,1% na semana.
O comportamento divergente aparece em meio a movimentos recentes de gestoras tradicionais. A nova linha de ETFs do Morgan Stanley para Ethereum e Solana, com taxa de 0,14%, aumentou a competição por fluxo institucional na segunda camada do mercado cripto.
Medo persiste e Fed domina a agenda da semana
O ambiente de fluxo não conta a história completa. O Índice de Medo e Ganância das criptomoedas segue em zona de “medo”, com leitura de 28 pontos nesta quinta-feira, um ponto abaixo da véspera. A boa notícia é que a leitura já foi pior: há um mês, o mesmo indicador cravava “medo extremo”.
O contexto macro pesa. Como já mostrou o BitNotícias, o Federal Reserve manteve os juros entre 3,5% e 3,75% pela quinta reunião seguida, frustrando parte do mercado que apostava em corte imediato. A pressão adicional do petróleo, impulsionada pelo conflito no Oriente Médio, ainda joga contra o apetite por risco.
Para o investidor brasileiro, a leitura é dupla. Primeiro, o dólar cotado a R$ 5,12 amortece a queda em reais — mesmo com o Bitcoin recuando 2,5% na semana em dólar, o impacto sentido em BRL tende a ser menor. Segundo, o retorno do fluxo institucional aos ETFs americanos costuma antecipar movimentos nas exchanges locais, especialmente entre traders que operam alavancagem via BITs na B3 ou perpétuos em plataformas estrangeiras.
BlackRock e IBIT seguem como referência de fluxo
Entre os fundos, o IBIT, da BlackRock, continua sendo o termômetro principal. A gestora administra a maior parcela dos US$ 51,36 bilhões acumulados desde a estreia dos produtos. Em sessões de saque, é geralmente a Fidelity (FBTC) e a Ark 21Shares (ARKB) que puxam o vermelho, enquanto o IBIT costuma resistir com fluxo neutro ou positivo.
A leitura dos dados consolidados da SoSoValue mostra que a concentração no IBIT é um fator estrutural: qualquer virada relevante de tendência tende a passar primeiro pelo comportamento do fundo da BlackRock, e só depois pelos concorrentes. O sinal positivo desta quarta ainda é modesto — US$ 32 milhões representam menos de 0,1% do patrimônio total dos fundos — mas quebra a inércia negativa que dominava a semana.
