- Ferramenta gratuita avalia preparo de PMEs para captar recursos via RWA
- Falta de organização ainda trava acesso ao mercado de capitais
- Tokenização pode destravar bilhões em ativos no Brasil
Uma nova ferramenta gratuita criada no Brasil quer ampliar o acesso de pequenas e médias empresas ao mercado de capitais e pode destravar bilhões em ativos no segmento de tokenização. A iniciativa parte do RWA Monitor, que lançou um módulo de diagnóstico voltado a empresas que buscam captar recursos por meio de dívida, debêntures ou estruturas digitais.
A proposta surge em um momento em que o mercado de ativos reais tokenizados (RWA) ganha força no país. Ao mesmo tempo, muitas empresas ainda enfrentam dificuldades para acessar esse tipo de financiamento, mesmo quando já possuem operação ativa e geração de receita.
O novo módulo tenta atacar exatamente esse ponto. Em poucos minutos, a ferramenta permite que empresas avaliem se possuem estrutura suficiente para acessar capital de forma mais eficiente. A plataforma analisa critérios considerados essenciais para investidores e originadores.
Entre os principais pontos avaliados estão identidade da empresa, saúde financeira, ativos e garantias, governança e organização, além do objetivo da captação. A partir disso, o sistema oferece uma leitura do estágio de maturidade da empresa.
Falta de preparo ainda limita acesso ao mercado
De acordo com o RWA Monitor, a principal barreira que impede empresas de captar recursos não está no faturamento, mas na organização interna. Muitas companhias operam normalmente, mas não conseguem traduzir seu valor para o mercado financeiro.
“O problema não é falta de faturamento. É falta de preparo. Muitas vezes começa no básico, como a contabilidade”, afirmou Rodrigo Caggiano, CEO e fundador da empresa.
Ele afirma que diversas empresas possuem clientes, produtos e receita, mas não apresentam balanços estruturados. Isso dificulta a análise por parte de investidores e reduz as chances de captação.
Esse cenário se torna ainda mais evidente em setores de tecnologia. Empresas de software, por exemplo, criam ativos relevantes que não aparecem nos demonstrativos financeiros, o que reduz sua percepção de valor.
“Na hora de captar, parecem muito menores do que realmente são”, disse Caggiano.
Tokenização e nova regulação ampliam oportunidade
O lançamento da ferramenta ocorre em paralelo a mudanças regulatórias no Brasil. O regime facilitado da CVM, implementado em março, ampliou o acesso ao mercado de capitais para empresas com faturamento de até R$ 500 milhões.
Esse movimento se soma ao avanço da tokenização de ativos, que vem criando novas formas de financiamento mais acessíveis, transparentes e eficientes. Com isso, cresce a expectativa de expansão do mercado de RWA no país.
Apesar desse cenário favorável, muitas empresas ainda não conseguem acessar essas oportunidades. A dificuldade em organizar dados, estruturar governança e apresentar garantias continua sendo um entrave relevante.
A nova ferramenta busca reduzir essa assimetria ao traduzir exigências técnicas em uma linguagem mais acessível. Com isso, pretende aproximar empresas do mercado financeiro e acelerar sua preparação.
Assim, ao estruturar melhor essas companhias, a iniciativa pode ampliar o número de ativos elegíveis para tokenização e, consequentemente, aumentar o volume financeiro movimentado nesse segmento.
O RWA Monitor afirma que o objetivo é criar uma base mais preparada de empresas aptas a acessar capital. Ao facilitar esse processo, a plataforma pode contribuir para expandir o mercado de ativos reais no Brasil nos próximos anos.
